файл со ссылками https://drive.google.com/file/d/1_yQf...
Новый выпуск мы посвятили одному из важнейших спецаукционов на бирже — аукциону закрытия. На этом аукционе определяется та цена, которую от биржи требует закон -общественно признаваемая котировка. Она нужна фондам, налоговой, таможне, судам и еще много кому. Назвали мы это выпуск “АЗ как средство против манипуляций” потому что формирование признаваемой котировки необходимо максимально оградить от манипуляций. АЗ проходит без участия маркетмейкера.

Тема дискретных аукцинов многим непонятна, и это приводит к  непониманию в целом работы биржевых алгоритмов.

Хронометраж
1:32 фонды long only, работающие на МБ
2:13 алгоритмисты торгуют одновременно на многих биржах
2:33 обороты дают фонды алгоритмисты
3:10 Крупные фонды используют спецрежимы, например аукцион закрытия



( Читать дальше )

Хронометраж
5:20 Информационное преимущество биржи
7:00 Заявки, которые биржа не показывает клиентам
8:50 Аукцион закрытия, матчинг